Содержание статьи:
- Историяфиата — эволюция денег
- Фиатная валюта и золотой стандарт
- Криптовалютакак альтернатива фиатным валютам
- Преимущества и недостатки платежных средств
- Заключение
Среди обывателей до сих пор бытует мнение, что «твердые» валюты, и в первую очередь доллар США, в отличии от биткоина и других виртуальных монет, подкреплены реальными ценностями. То есть, на каждую банкноту «вечнозеленого доллара» существует некоторая доля золотого запаса первой экономики мира. И то же самое, по их мнению, можно сказать о денежной массе любого развитого государства.
Нет, конечно, монгольские тугрики или аргентинские песо — это просто бумажки, другое дело евровалюта, английский фунт или швейцарский франк. Если вы тоже так считаете, то вы ошибаетесь. Практически все национальные валюты относятся к разряду фидуциарных или, как можно сказать по-другому, фиатных денег. Что обозначает этот термин, и чем фиатная валюта отличается от криптовалюты мы вам сейчас и расскажем.
Историяфиата — эволюция денег
Деньгами может быть что угодно. В разное время у разных народов эквивалентом ценности были ракушки, зерна какао-бобов и даже заячьи лапки. Более высокоорганизованные нации, сумевшие создать институты власти выпускали чеканные монеты, реальная стоимость которых зачастую была ниже номинала. То есть люди испокон веков использовали фиатные средства, у которых полностью отсутствовала и была недостаточной внутренняя стоимость.
Сам же термин фиат (по-латыни fiat — декрет, указание, «да будет так») или как предпочитают говорить англичане фидуциар (по-латыни fiducia — доверие) появился в конце XIX столетия. Соединенные Штаты Америки, как, впрочем, и другие, недавно обретшие независимость, государства Нового Света, тогда еще не имели единого органа управления банками и американская национальная валюта, в отличие от английского фунта стерлингов, никак не соответствовала золотому стандарту. Это были чистой воды fiat money, бумажки с картинкой, которые жители данной страны обязаны были использовать при взаиморасчетах. Правда, после того как в течение 5 лет (с 1908 по 1913-тый) Российская Империя и Китай, отправили почти 55 тонн золота в американский федеральный резерв, бакс стал значительно более популярен и за океаном появилась первая долларовая зона. Наш самодержец Николай II Александрович и последний император Поднебесной династии Цин сделали это «дабы обеспечить мировую финансовую систему золотым запасом». Знали бы они о последствиях своих действий, наверное, бы поостереглись. Но теперь это уже все в прошлом. Кстати, саму идею создания Международной валютной федеральной системы и наднациональной валюты, обеспеченной золотом, предложил русский министр финансов С. Ю. Витте на Второй Гаагской конференции в 1907 году.
Однако золотой стандарт просуществовал недолго. В США его отменили еще в 1933, во времена Великой депрессии. А через 11 лет Бреттон-Вудское соглашение установило «золото-долларовый стандарт». Национальные деньги 44 держав жестко привязали к американскому доллару США, а сам «вечно зеленый» стал эквивалентен 1/35 доле тройской унции золота. «Ну вот все в порядке, а мы, о чем говорили» — завопят сейчас фанаты бумажек с портретами президентов США. Не спешите, уже в 1960 золото поднялось в цене, а еще через 11 лет Ричард Никсон приостановил действие золотого стандарта. Прошедшее в конце того же года в столице США Вашингтоне «Смитсоновское соглашение» закрепило девальвацию американских денег. Крест на золотом стандарте поставила Ямайская конференция МВФ, признавшая невозможность возврата к фиксированным курсам валют. Еще через два года, в 1978, золото разрешили продавать на международных рынках без всяких ограничений, то есть на курс доллара к ценному металлу, отпустили в свободное плавание. В 2011 году золотой фиксинг (AM Fixing) золота установил рекорд за всю историю существования —1896,5$ одна тройская унция.
С остальными национальными валютами дела предстоят примерно так же или еще хуже. Современные деньги полностью попадают под определение фидуциарных (фиатных) средств, информация из wikipedia.org. Звучит оно примерно так:
«Фиатные деньги — это символические, бумажные, кредитные или необеспеченные активы. Номинальная стоимость такого платежного средства устанавливает и контролирует, выпустившее их государство. Эти деньги функционируют на основе законодательства, обязывающего принимать данное платежное средство по номиналу. Фиат не обеспечен золотом или другим драгоценным металлом и его стоимость поддерживают люди. Если государственная власть утратит авторитет и доверия населения фиатная валюта потеряет покупательную способность».
И еще выдержка из той же статьи:
«В настоящее время большинство национальных денежных знаков, в том числе и мировые резервные валюты, не имеют официального товарного обеспечения. Государство обязывает граждан и других лиц, проживающих внутри страны, использовать бумажные купюры и монеты своего Центрального банка как законное средство платежа.»
Деньги в Российской Федерации
Федеральное законодательство РФ дает такое определение банкнотам и монетам российского Центробанка:
«Банковские билеты и монеты Банка России единственное законное средство наличного платежа на территории РФ и при выполнении любых финансовых операций рубль необходимо принимать по номиналу в какой угодно точке России. Нарушителю закона грозит уголовная ответственность.
Нет ничего нового под солнцем. В свое время римский правитель Диоклетиан издал эдикт о смертной казни за отказ принимать к оплате монеты с изображением кесаря.
Фиатная валюта и золотой стандарт
А чем же плох золотой стандарт и почему мировая финансовая система, перешла, а точнее сказать, откатилась к использованию фиата? В нашу эру на территории Центральной Европы вплоть до XIX ходили только золотые и серебряные монеты. Но с развитием промышленности и ростом товарооборота, появился дефицит денежной массы и нарушения баланса денежного обращения. Да и сам процесс транспортировки крупных сумм был очень непростой задачей. Эти проблемы решились после выпуска бумажных купюр. Первые банковские билеты, по сути, являлись сертификатами, дающими право на получения определенного объема золота в госхранилище. Купюры могли быть разных номиналов, легко транспортировались и обменивались после износа. Уничтожение любого количества бумажных активов страны не могло серьезно повлиять на платежный баланс. Ведь их можно снова напечатать.
Казалось бы, все было хорошо, но только до тех пор, пока на мировую арену не вышел доллар США. Бреттон-Вудское соглашение, утвердившее двойной стандарт доллар-золото, к которому привязывались национальные валюты других стран, оказалось нежизнеспособной моделью. Постепенно наметился серьезный разрыв между золотым паритетом и реальной покупательной способностью USD-банкнот. И в результате мировой резервной валютой стал ничем не обеспеченный американский доллар. И только соглашение «большой семерки», подписанное еще в 1995 году удерживает валюту США от стремительного падения. Материалы взяты с портала ru.wikipedia.org, статьи: «Золотой стандарт», «Фидуциарные деньги» и «Бреттон-Вудская система.»
Криптовалютакак альтернатива фиатным валютам
В октябре 2008 года, в самый разгар мирового финансового кризиса, никому доселе неизвестный Сатоши Накамото опубликовал «белую книгу» первой криптовалюты Bitcoin. Этот день можно считать началом новой эпохи в истории человечества. Вторая знаменательная дата — создание генезис-блока 3 января 2009 года. И хотя поначалу идея альтернативного платежного средства на блокчейне была воспринята довольно прохладно. Причем не только в широких кругах пользователей сети, но даже и в сообществе шифропанков.
А ведь эти люди были помешаны на анонимности и криптографии. Но, все же нашелся один представитель этого неформального движения, поддержавший проект. Благодаря программисту из Калифорнии Хеллу Финни первая криптовалюта продолжила свое существование и постепенно превратилась из никому не понятной фикции в серьезный финансовый инструмент.
Чем отличается криптовалюты от фиатных денег
Недавно в КНР был арестован известный критик политики пекинских властей мультимиллиардер Джимми Лай. После этого принадлежащий ему гонконгский еженедельник Apple Daily выдал на первой полосе рекламу с объяснением выгод использования цифрового золота.
«Биткоинтебя никогда не предаст. Банки, это не вы отказываетесь от клиента, это клиентбросает вас». Вот примерно так выглядит заголовок, а сам материал рассказываето преимуществах криптовалют над традиционными платежными активами.
«Биткоин является цифровыми деньгами. Его монеты не выпускают и не контролирует банки или корпорации. Помешать вам выполнить транзакцию может только отсутствие интернета. Блокчейн экосистему Bitcoin нельзя отключить и практически невозможно уничтожить. Кто угодно может присоединиться к блокчейн-сообществу. Ваша национальность, пол, гражданство и политические убеждения абсолютно неважны, криптовалюта доступна всем. История биткоин началась с генезис-блока в период финансового кризиса 2009 и сейчас настает его время», — пишет Apple Daily.
В данной публикации очень точно изложены достоинства криптовалюты. Конечно, в Китае, а в особенности в Гонконге, люди уже давно привыкли делать покупки с помощью мобильных гаджетов, а вот в современных российских реалиях без бумажных денег пока не обойтись. Да и в США, несмотря на то что бизнес давно готов отказаться от бумажных купюр, власти сдерживают данную инициативу, защищая права малоимущих. Но это не может длиться вечно, и вспыхнувшая в этом году пандемия covid-19 является еще одним аргументом в пользу электронных денег.
Чтоже касается обеспечения реальными ценностями, то здесь у крипты и фиата дела обстоят очень похоже. Биткоин и многие другие монеты блокчейн-сетей не имеют никакого обеспечения. Правда, существуют криптоденьги стоимость которых базируется на том или ином физическом активе, но об этом поговорим чуть позже. Основное различие в том, что фиатные валюты — это ничем не обеспеченные деньги, которые то или иное государство законодательно обязывает использовать в качестве средства взаиморасчета в пределах своей юрисдикции. А вот криптовалюта в традиционном ее понимании является платежным средством, которое люди используют добровольно в качестве альтернативы фиату. Стоимость цифровых токенов выражена в обычных деньгах, и устанавливается на основе спроса и предложения той или иной криптомонеты на рынке. Рынком является совокупность интернет-сервисов, предоставляющих услуги по обмену цифровых монет между собой и на фиатные деньги.
Цифровых монет, например, того же биткоина, можно выпустить ровно столько, сколько предусмотрено в программном коде. И никакие изменения не могут быть проведены небольшой кучкой людей без согласования с сообществом держателей токенов.
Что такое фиат в криптовалюте
Конечно, обычные рубли, доллары и юани тоже существуют в электронном виде. Но, лишившись своего главного козыря — бумажных купюр и металлических монет, они вчистую проигрывают крипте по уровню защищенности. Не зря же правительство КНР уже запустило процесс перехода на криптоюань. В США и Евросоюзе подобные проекты пока находятся в стадии разработки, но выход криптодоллара и криптоевро вопрос буквально нескольких лет.
Уже сегодня существуют цифровые монеты, стоимость которых привязана к той или иной фиатной валюте, чаще всего к USD. Их еще называют стейблкоинами или стабильными монетами. Для выпуска стабильных цифровых токенов компания резервирует определенное количество долларов на своем балансе, которые служат обеспечением их стоимости. Так вот и получается фиат в криптовалюте.
Преимущества и недостатки платежных средств
Итак, давайте выведем список плюсов и минусов использования традиционных денег и крипты. Конечно, сразу следует признать, что пока еще блокчейн-индустрия находится в стадии становления и развития.
Экосистемы развиваются, улучшается пропускная способность и масштабируемость, модернизируются электронные кошельки, расширяется сфера использования. И поэтому текущие проблемы цифровых денег уже в скором времени будут разрешены. Главное, чтобы широкие массы население научились работать с инновационным финансовым инструментом. А то у нас и до сих пор существует довольна широкая прослойка населения, вообще не умеющая пользоваться электронными финансовыми инструментами. Зачастую дедушки и бабушки, родившиеся в пятидесятые годы прошлого столетия даже не могут самостоятельно снять наличные в банкомате. А уж об использовании Сбербанк-онлайн или Яндекс-денег речь вообще не идет. Ну а теперь перейдем к преимуществам и недостаткам старого и нового формата платежных средств.
| Фиатные деньги | Криптовалюта | ||
|---|---|---|---|
| Плюсы | Минусы | Плюсы | Минусы |
| Более низкая волатильность | Централизованность финансовой системы. Рычаги управления в руках Центробанка страны, который подчиняется правительству | Децентрализованность, традиционные блокчейн-экосистемы не имеют единого органа управления и не подконтрольны ни одному государству | Криптовалюты волатильны. Сегодня биткоин стоит 11 600$, завтра 11 200$, а послезавтра 12000$. И пока с этим ничего поделать нельзя |
| Относительная легкость восстановления утерянных паролей доступа и пластиковых карточек | Полное отсутствие анонимности. Когда вы открываете банковский счет, то предоставляете полный пакет документов и фискальные органы легко могут проверить, сколько денег вы получили и сколько сняли со счета | Анонимность, пользователи известны в сети только под номерами кошельков, которые может создать кто угодно, не предоставляя паспорта | Потеря ключей доступа к кошельку зачастую равнозначна потере денег. Эти монеты будут заморожены в блокчейне и, скорее всего, что ими уже никто и никогда не воспользуется |
| Возможность отмены транзакции | Высокая инфляция | Криптовалюта более устойчива к инфляции и поэтому жители развивающихся стран предпочитают цифровые монеты банкнотам местных госбанков | Выполненную транзакцию нельзя отменить. Если вы по ошибке отправили крипту не на тот адрес, вернуть вам их сможет только владелец данного кошелька. Конечно, если захочет и с ним есть возможность связаться |
| Существование в виде банкнот и монет | Бумажные деньги легко можно потерять или случайно уничтожить без возможности восстановления | Деньги хранятся в блокчейне и потеря гаджета, на котором установлен кошелек ничего не значит. При наличии резервной копии доступ к цифровым активам можно легко восстановить | |
| Повсеместное распространение | Фиатные валюты можно подделать | Подделать криптовалюту нельзя . Блокчейн открыт и каждый пользователь может проверить состояние транзакции по идентификатору | |
Заключение
Итак, фиатные валюты — это деньги, официальные платежные средства, а криптовалюта альтернативное средство взаиморасчетов, которое люди используют добровольно, на свой страх и риск.
Реальная ценность и тех и других платежных средств намного ниже номинала, но фиат защищен законодательными актами, а криптовалюта полностью или частично вне правового поля. Так почему же традиционная финансовая система несмотря на поддержку политиков трещит по швам, и криптовалюты теснят фиатные средства. Причина в том, что старую модель пора менять, иначе Великая депрессия повторится в масштабах планеты и последствия будут ужасными.
Разрабатывается новый вид криптовалюты — государственные банковские билеты на блокчейне. Если китайский проект будет реализован, начнется гонка на опережение. Ведь может быть только одна мировая резервная валюта и в этом споре мозги блокчейн-инженеров, и вычислительный потенциал значат больше, чем авианосцы и ракеты с ядерными боеголовками. Виртуальное пространство неумолимо сливается с физическим и деньги нового мира — это не цветные измятые бумажки, а криптографический код. Готовится к переменам необходимо сегодня, чтобы не оказаться в роли старичков, для которых самостоятельный поход к банкомату неразрешимая проблема.
